解析川普對等關稅與因應策略

2025-07-08

美國總統川普4月2日宣布對等關稅政策，對全球各國投下震撼彈，又隨即延後90日。隨著暫緩期限屆期，川普7月7日簽署行政命令，將對等關稅生效日期延至8月1日。

川普也在7月7日公布第一波14個國家的新稅率，其中日本、韓國均為25%，而臺商主要製造布局之南向國家，如寮國、緬甸為40%，馬來西亞25%，越南20%，印尼32%，柬埔寨及泰國36%。

在臺灣與美國之談判最終結果定案前，對等關稅的影響仍是未定之數。面對不確定的關稅變局，單純等待時間經過並不是最佳解方，企業應積極布局因應策略。

川普2.0的關稅加徵進程

重點關稅政策時間軸

川普主要關稅政策彙總

類型	公布日	法源	稅率／對象別	課稅邏輯
Section 232	1962至今	貿易擴張法（Trade Expansion Act）	2025/3/12起加徵鋼、鋁產品25% 2025/4/3起加徵汽車25% 2025/5/3起加徵汽車零組件25% 2025/6/4起加徵鋼、鋁產品50%，英國維持25%	調查與認定特定產品之進口是否影響美國國家安全，總統可加徵關稅、限制進口量或用其他方法保護美國。
基礎關稅	2025/4/2	國際緊急經濟權力法IEEPA 貿易法Trade Act	10%	解決貿易逆差問題。
對等關稅	2025/4/2	國際緊急經濟權力法IEEPA 貿易法Trade Act	延後至2025/8/1起加徵目前全球暫緩實施中國 125%，5/14起降為10%	解決對美貿易逆差問題，差異稅率視各國貿易逆差而定。
USMCA	2018/11/30	自由貿易協定	符合USMCA原產地規則可適用FTA優惠未符合者為25%，能源及能源產品為10%	USMCA的32.10條款中，對於成員與非市場經濟國家簽署FTA進行規範（含中國）。
IEEPA	1976 1977	國際緊急經濟權力法IEEPA	對中國課徵20%額外關稅	美國總統針對國際經濟局勢，只要任何外來威脅造成美國家安全、外交政策或者經濟出現隱憂，即得進行多種相關限制。

美國關稅疊加效果

*USMCA不適用基礎關稅或對等關稅

短期因應策略—不移動生產據點

適用美國首次銷售原則（first sale rule）

須符合真實且獨立交易等相關規定的前提。
可用製造商銷售予第一手貿易商交易價格於美國報關，以降低進口價格。
惟據觀察約有20%企業無法通過後續海關檢查，宜事前準備Reasonable Care Memorandum。

檢視輸美產品進口價格的調降空間

交易模式不改變的情況下，調整移轉訂價，惟效果有限。
交易模式改變或分拆產品價格，將與商品銷售無關的因素排除。

稅則檢視及原產地認定

檢視是否有機會適用豁免稅則或適用低稅率的原產地。
在涉及多個國家的製程或採用不同國家原料、零組件時，須按美國FTA或CBP ruling確認原產地，不宜自行判斷。

目前豁免清單產品，企業也應有所準備：

美國成分不包含權利金、技術授權等無形資產，實務上難度高。

長期布局策略—移動生產據點

供應鏈移轉

企業可考慮投資美／加／墨或以外地區設立製造廠，目前7月7日已公布第一波國家新稅率，其中柬埔寨36%、緬甸40%、越南20%（轉運40%）、寮國40%、泰國36%、印尼32%、馬來西亞25%，建議轉移供應鏈至關稅較低國家。

PwC Taiwan四項建議

一、掌握正確資訊

現行的美國關稅法令架構複雜度遠超過以往，並非單純從字面上的意義就能理解，企業在決策前應先尋求關稅專家的意見。

二、確認產品原產地及進行產地轉化

依不同產品的HS code掌握其應適用的原產地規則，正確辨認產地。
善用不同來源國的零組件或製程地調整，達成產地轉化，避免構成洗產地。

三、檢視交易流程及產品定價

美國首次銷售原則（first sale rule）的適用性。
原先產品定價中是否有與商品本身無關的項目。
應事前準備相關支持文件。

四、針對可能關稅預先準備

針對半導體、藥品等可能的關稅課徵預先準備，及早研究相關規範及試算影響。

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