家族境外資金委託新加坡資產管理公司協助 進可攻退可守

雖然13O及13U條件十分誘人，但是要將兩千萬新幣以上的家族資產移到新加坡，也不是幾天或是幾個人就可以決定的，大家最常問的是，還有沒有其他過渡時期的方案可以選擇呢？

「將家族基金委託新加坡的持牌資產管理公司，是在新加坡成立家族辦公室的捷徑。」新加坡匯富資產管理有限公司執行長黃秋安指出，在13O及13U的架構下在新加坡成立單一家族辦公室（後稱單一家辦），其實就相當於成立一家基金公司。但是，在豁免基金公司牌照的背後，卻需要考慮更多的條件，包括最低投資金額、最低開銷、聘請專業人士以及投資在新加坡當地的被指定項目。

資產管理先緩衝 星國成立家辦的試金石

黃秋安表示：「相對於成立單一家族辦公室，將家族基金委託給新加坡資產管理公司則有三大優點：第一，沒有最低投資門檻（新幣2000或5000萬） 的限制，也不需要在新加坡投資1000萬新幣或資產總額10%在指定項目；第二，不需要再聘請2~3名專業人士, 可委託新加坡持牌資產公司專業團隊管理家族基金, 第三, 所有當地費用開支只須達到20萬新幣即可, 不需像自己設立單一家族辦公室隨這管理金額增加至50或100萬新幣 。」

「持牌的資產管理公司有完整的基金經理人研究團隊，甚至也有財務及法務，可以解決家族基金大部分的問題。」黃秋安強調「沒有最好的產品，只有最適合客戶風險跟報酬的投資組合。」現在的金融商品十分地複雜，不是一般投資人可以精準判斷，資產管理公司有完整團隊，在單一窗口的客製化服務之下，比較可以在對的時間找到符合客戶需求的金融商品。

除此之外，成本控制也是資產管理公司的優勢。黃秋安表示，「資產管理公司接受客戶委託，理所當然要幫客戶比較各大金融機構的收費」，一旦收費透明化就可比較，就可以集合所有資源與金融機構進行議價。「所以資產管理公司買賣的價格是機構法人的價格，而不是一般客戶的價格。」

更重要的是，將家族基金委託給資產管理公司是一項進可攻退可守的緩衝措施。無論是企業還是個人，去到另一個國家也需要時間適應，如果牽涉到移民，是整個家族都需要一起面對的問題。

移民前分散風險 善用資產管理公司

黃秋安建議，如果想在新加坡設立單一家辦的家族企業，不妨先試試將部分家族基金委託資產管理公司管理，當有一個類似的架構在新加坡，大部分問題都可以迎刃而解。因此，可以趁著這段過渡時期慢慢熟悉當地狀況。

如果還沒有確定要在新加坡居留，將家族基金委託資產管理公司不只可以是一個過渡方案，也可以當成一個長期選擇。當有一天真的確定要將整個家族的資產管理中心移到新加坡時，後續的管理運作也會比較順利。

這樣的方式不只適用於未設立單一家辦的家族基金，就算已經設立單一家辦也可以將家族基金委託資產管理公司，同樣可以適用13O及13U的優惠。等到尋找到適合的專業人士，或是想要更多的自主權，就可以將家族基金拿回來自行管理。

黃秋安總結，資產管理公司可以降低家族基金的成本、提高投資效益，不僅僅可以分散風險，也有保全資產的意義存在。對於還沒有確定要將管理中心遷移至新加坡的家族企業來說，也可以當成過渡時期，先在新加坡試試水溫的敲門磚。